“十三五现代金融体系规划落地，从金融风险到穿透监管，十大要点看过来”

本篇文章2724字，读完约7分钟

与“十二五”金融业快速发展改革规划不同，“十三五”的名称更是形成鲜明对比，被誉为“现代金融体系规划”，将九部委牵扯在一起，文件分量家喻户晓。

根据目前已知的信息，此重磅文档包含了这些副本。

1、积极稳妥地防范和处理中期金融风险。 包括推进行业流动性调节本位的回归，清理整顿影子银行，对网上各项业务实施透明、全方位的监管等。

2、目标包括大幅提高直接融资，特别是股权融资的比重； 到年底，债市余额占gdp (国内生产总值)的比例上升到100 )左右； 进一步推进人民币国际化。

3、优化货币政策目标体系，进一步强调价格稳定目标，完善提高货币政策透明度和预期性的货币政策操作目标，逐步强化以利率为核心的价格型目标的作用。

4、将积极稳妥的举债行为、金融机构流动性风险纳入宏观审慎政策框架，建立非银机构系统重要性概念和判断标准。

5、在金融基础设施方面，建立涵盖所有金融机构、金融基础设施和金融活动的金融业综合统计体系，实现全流程、全链动态统计监测。

6、清理整顿影子银行，对在线各类资金管理工作实施透明、全面的监管，建立多而复杂的金融产品考核或备案制度，加强现场检查和联合风险监测，加强风险准备金的计提要求，限制杠杆比率、多层嵌套

7、严厉打击金融混乱、非法集资、非法证券期货活动等非法金融活动。 制定非法募股条例，筛选打击各类以合作金融组织为名的非法募股活动，遏制农村、校园高利贷的高发势头。

8、加强金融监管的解释责任。 加强对金融机构的监督说明责任，建立监管者说明责任制度，国务院金融稳步发展委员会负责对金融管理部门和地方政府进入领域的监督履行说明责任，有关部门依法核实，依法承担说明责任。 地方人民政府建立对地方金融监管部门的问责机制。

9、逐步扩大宏观审慎政策框架的覆盖范围，将影子银行、资源管理产品、互联网金融等越来越多的金融活动纳入宏观审慎政策框架，探索实现宏观审慎管理和金融监管对所有金融机构、业务、活动及其风险的覆盖

10、在各类跨领域、跨市场众多杂用金融产品不断扩大、金融市场资金流动多且杂用性空前有所提高、监管真空和监管套利在跨领域跨行业不断滋生的背景下，金融基础设施日

文件提出，要大力化解银行不良资产风险，严格贷款分类管理，加强重点领域、地区和公司贷款风险的防范，完善和落实不良资产处置政策，妥善扩大银行自主权。 防范地方政府的隐性债务风险。

并有序处理债券违约风险，加强对高负债公司债务风险排除的监测，做好重点领域和公司债券违约风险的彻底排除，完善市场化法治化的债券违约处置机制，有序打破刚性兑换，打击道德风险和债务违约行为

积极稳妥推进市场化债转股事业。 鼓励金融资产管理有限企业、保险资产管理企业等参加债转股。 支持金融资产投资企业市场化债转股。

文件要求清理整顿影子银行，对网上各类资金管理工作实施透明、全面的监管，建立多层次、复杂的金融产品考核和备案制度，加强现场检查和共同风险监测，加强风险准备金的计提要求，限制杠杆率和多层嵌套，提高资金存量 严厉打击金融、非法集资、非法证券期货活动等非法金融活动。 制定非法募股条例，筛选打击各类以合作金融组织为名的非法募股活动，遏制农村、校园高利贷的高发势头。

同时，完善突发金融风险应急预案，建立健全恢复和处置预案制度，督促体系重要的银领域、证券业、保险业金融机构制定和实施按需恢复和夜间处置预案，加强处置可行性判断，加强危机预防。 确定问题金融机构的交接、重组、撤销、破产处置手续和机制，推进问题金融机构有序退出。

的各级人民政府按照职责分工，认真处理金融风险问题，或者协调配合工作。 通过重复市场化处理，确定股东债权人的自助义务，落实股东责任，降低道德风险。

加强金融监督的说明责任。 加强对金融机构的监督说明责任，建立监管者说明责任制度，国务院金融稳步发展委员会负责对金融管理部门和地方政府进入领域的监督履行说明责任，有关部门依法核实，依法承担说明责任。 地方人民政府建立对地方金融监管部门的问责机制。

文件指出，优化货币政策目标体系，进一步强调价格稳定目标，完善提高货币政策透明度和预期性的货币政策操作目标，逐步强化以利率为核心的价格型目标的作用。

完整的货币政策框架。 主要使货币政策调控框架从数量型调控向价格型调控转变。 优化货币政策目标体系，进一步突出价格稳定目标，完善货币政策工具组合，加强价格型调控和传导，继续深化利率汇率市场化改革，发挥金融定价杠杆在优化资产配置中的决策作用。 探索发挥货币政策的结构性引导作用，优化金融资源的投入和结构。

探索逐步扩大宏观审慎政策框架的涵盖范围，将影子银行、资源管理产品、互联网金融等越来越多的金融活动纳入宏观审慎政策框架，实现宏观审慎管理和金融监管对所有金融机构、业务、活动及其风险的覆盖。

文件确定了将金融市场杠杆行为、金融机构流动性风险逐步纳入宏观审慎政策框架。 统一监督管理金融控股企业和重要的金融基础设施，统一管理金融业的综合统计。 建立涵盖所有金融机构、金融基础设施和金融活动的金融业综合统计体系，实现金融机构和金融活动的全流程、全链条动态统计监测。

要安全防范中期附近的金融风险，完善风险防范处置长效机制。 要抓紧健全系统性风险金融监测判断防范体系，建立金融危机管理机制，完善金融机构市场化退出机制，提高金融机构健康性和金融体系稳定性，保障国家金融安全。

积极稳妥地去杠杆。 调整货币的总闸门，防止宏观杠杆率持续快速上升。 将杠杆化国有公司和产能过剩领域作为重点。 支持金融机构完全利用破产制度，推进市场清算。 推进国有公司混合全制改革，发挥资本市场并购重组的主要渠道作用，推进并购重组。 吸引企业广告积极加强理财负债管理，加大股权融资力度，充分利用存量资产，优化债务结构，降低债务水平，提高偿债能力。 积极稳妥地举债，将金融市场举债行为、金融机构流动性风险纳入宏观审慎政策框架，建立非银机构系统重要性概念和判断标准。

在风险防范方面，文件表明，有必要防止处置突出的风险点。 严密防范流动性风险，健全金融机构和金融市场流动性监测指标体系，严格对流动性风险的审慎监管要求，推进金融机构同业业务回归流动性调节本位。

迅速发展了透明监管的新技术。 在各类跨领域、跨市场、多种多样的金融产品不断扩大、金融市场资金流动多而杂空面前不断提高、监管真空和监管套利跨行业不断滋生的背景下，金融基础设施的 运用现代新闻技术，对众多复杂的金融产品全链条、金融市场资金流动全过程实施透明监管，以整体资金流动和风险状况及各环节、各主体间的分配情况为要点，提供全链条投资者的适当监管、全链条真实资本、杠杆率和风险核算等监管工具和